Re: [心得] 股債配置，扼殺創意的元兇

看板Foreign_Inv作者 (一期一會)時間3年前 (2023/01/15 16:51), 3年前編輯推噓10(10推 0噓 21→)
留言31則, 12人參與, 最新討論串2/2 (看更多)
※ 引述《m180 (月薪180)》之銘言： : https://i.imgur.com/8u3DEUs.jpg
: 看了綠角這段，讓我啞然失笑 : 「假如你使用的是中期公債，這一年 : 10.5%的下跌。比股市下跌和缓，股債 : 搭配起來，仍可以减少整體損失。」 : 那你為何不放現金就好？ : 在那之前債息1%不到，趨近於零還在股債配置 : 真的是為了股債而股債嗎？！ 用 excel 回測了一下 用 VFITX(中期公債)、VFINX(S&P500)、CASHX(Cash) (From Portfolio visualizer) 期初投入10000美元，1991 NOV ~ 2022 DEC 60% VFINX + 40% VFITX，每月再平衡，期末是 110210 60% VFINX + 40% (VFITX if 5-year rate > 1%, CASHX if 5-year rate < 1%) 每月月初檢查 5-year treasury rate 並再平衡，期末是 107415 (5-year rate from https://www.multpl.com/5-year-treasury-rate/table/by-month ) cut off 設在 0.5% 的話，期末是 109879 === 在 374 個月中， 月初 5-year treausry rate 小於 1% 的月份有 38 個月 小於 0.5% 的月份有 10 個月 === 回測有效的策略，日後未必會繼續成功 但如果連回測都沒有效，嗯... -- So stand by your glasses steady, Here’s good luck to the man in the sky, Here’s a toast to the dead already, Three cheers for the next man to die. -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 114.27.173.245 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1673772669.A.121.html ※ 編輯: daze (114.27.173.245 臺灣), 01/15/2023 17:07:44
推
01/15 17:10, 3年前 , 1F
但其實很多人覺得努力可以辦得到擇時 所以還是一直在努
01/15 17:10, 1F
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01/15 17:10, 3年前 , 2F
力
01/15 17:10, 2F
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01/15 17:11, 3年前 , 3F
像我這種「覺得市場的效率通常都比我高」而買債券不看
01/15 17:11, 3F
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01/15 17:11, 3年前 , 4F
利率的 應該是少數
01/15 17:11, 4F
推
01/15 17:30, 3年前 , 5F
無法證明「擇時進場一定會失敗」，故當然有人努力。
01/15 17:30, 5F
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01/15 18:31, 3年前 , 6F
一般狀況無法擇時，但特殊情況如利率0 輕而易舉判斷不該買
01/15 18:31, 6F
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01/15 18:48, 3年前 , 7F
只要和自己對作輕而易舉能做到timing market
01/15 18:48, 7F
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01/15 18:50, 3年前 , 8F
認真思考傾聽自己內心的想法然後倒著做！
01/15 18:50, 8F
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01/15 18:50, 3年前 , 9F
這就是我長期以來思考的結論
01/15 18:50, 9F
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01/15 18:52, 3年前 , 10F
你必須關注資訊 分析與消化 最後做決定時 反著做。跟葵花寶
01/15 18:52, 10F
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01/15 18:52, 3年前 , 11F
典類似 但最難的一步是最後這一步：倒著做
01/15 18:52, 11F
我不太確定你的信心是哪裡來的
推
01/15 19:09, 3年前 , 12F
要確認自己是反指標其實蠻難的，很多人只是雜訊交易者而
01/15 19:09, 12F
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01/15 19:09, 3年前 , 13F
已，有時對有時錯，不管要當正指標或反指標都不夠格
01/15 19:09, 13F
※ 編輯: daze (114.27.173.245 臺灣), 01/15/2023 19:13:57
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01/15 19:52, 3年前 , 14F
對，某樓說的都對，擇時很簡單的，尤其特殊情況，根本
01/15 19:52, 14F
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01/15 19:52, 3年前 , 15F
送分題。大家快來抄
01/15 19:52, 15F
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01/15 21:57, 3年前 , 16F
不用對他較真XDD
01/15 21:57, 16F
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01/15 22:33, 3年前 , 17F
我也覺得原油價格怎麼可能小於0 這邊推all-in
01/15 22:33, 17F
推
01/16 07:44, 2年前 , 18F
難怪把錢放在FTX
01/16 07:44, 18F
推
01/16 08:11, 2年前 , 19F
其實擇時進場大多數人會失敗應該是可證的
01/16 08:11, 19F
推
01/16 08:13, 2年前 , 20F
傾聽自己聲音然後反著做這是搞笑的嗎？我這輩子前三筆
01/16 08:13, 20F
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01/16 08:13, 2年前 , 21F
交易都是玩短線 然後都是幾個禮拜賺60%以上 反著做會很
01/16 08:13, 21F
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01/16 08:13, 2年前 , 22F
慘
01/16 08:13, 22F
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01/16 08:15, 2年前 , 23F
最後因為金額越來越大 只要手上有股票就會每天睡不好
01/16 08:15, 23F
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01/16 08:15, 2年前 , 24F
不 應該說只要那天有看股票價格就會睡不好 只好放棄玩
01/16 08:15, 24F
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01/16 08:15, 2年前 , 25F
短線
01/16 08:15, 25F
推
01/16 08:19, 2年前 , 26F
m180大你當時有沒有想過把你的結論拿來用在操作虛擬幣
01/16 08:19, 26F
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01/16 08:19, 2年前 , 27F
上？
01/16 08:19, 27F
推
01/16 11:12, 2年前 , 28F
想擇時不是問題，但一堆講投資不懂IRR，將買公債不懂殖利率
01/16 11:12, 28F
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01/16 11:12, 2年前 , 29F
的在哪邊擇時，說法就各種怪
01/16 11:12, 29F
推
01/16 23:56, 2年前 , 30F
又出現一堆傻子以為自己天選之人嗎
01/16 23:56, 30F
推
01/29 22:48, , 31F
認同你的看法+1，我早就死心了，我已經放棄擇時
01/29 22:48, 31F
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