[其他] 看幾個數據猜一家公司

看板Stock作者 (如果在天堂)時間5年前 (2019/05/30 09:39), 編輯推噓33(35推 2噓 36→)
留言73則, 40人參與, 5年前最新討論串1/1
台股依然繼續保持死魚盤，看來是要等到下個月習川二人在高峰會 上面對面PK以後，台股才會擺脫這個毫無生氣的的死魚盤式。 盤勢看無可看，做點什麼好呢？不如來玩猜謎吧！ 這裡有台灣某家上市公司的一些圖表，鄉親們是否可猜出這是哪家公司呢？ 先看EPS，這五年來持續上升，最多大約增加了30%，算是很不錯。 不過相對的，股價最多上漲了2.5倍！ https://i.imgur.com/uE3Wvgm.jpg
營收/稅後淨利，這五年來也是持續上升，幅度大約也是30%。 https://i.imgur.com/bjm6VXo.jpg
以上三個數據可以看出，這家公司近五年來確實有在賺錢而且越賺越多， 但是EPS/營收/稅後淨利只成長了30%，股價卻飆了2.5倍，是否合理呢？ 再往下看 ROE從28%一路下滑到22%，下滑超過20%。雖然22%的ROE還是很不錯， 但是再繼續下滑，不出沒幾年ROE就只剩1x%，那就只是一家普通公司而已。 https://i.imgur.com/07QMpci.jpg
營收年增率呢，每年營收依然往上成長，但是成長幅度已經大幅縮小， 近二年的營收年增率只剩5%左右。 https://i.imgur.com/S97UzOe.jpg
營收息息相關的毛利率呢？ 很不幸，毛利年增率一樣，呈現大幅下滑的趨勢，2018年更是近乎0%成長。 https://i.imgur.com/lGdt404.jpg
營業利益年增率更糟，2018年已經是負數了！代表這家公司現在依然有賺錢， 但是每年已經越賺越少了。 https://i.imgur.com/vlMj792.jpg
好的鄉親，總結以上幾個圖表： 這家公司這五年來確實都有賺錢，只是相對其EPS只上升了30%，股價卻是 飆漲了2.5倍。二者的漲幅是否失衡呢？ 更重要的是，近二年來它的營收和毛利率這二者的年增率近乎停滯，但是 股價卻飆上最高點，這個股價的漲幅是否合理？ 各位鄉親可以自己去思考一下。 對了，這家公司叫做：台積電。 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 123.19.164.25 ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1559180349.A.D30.html
推
05/30 09:40, 5年前 , 1F
空下7R
05/30 09:40, 1F
推
05/30 09:40, 5年前 , 2F
這麼快就解碼 不好玩
05/30 09:40, 2F
噓
05/30 09:41, 5年前 , 3F
全球首富貝佐斯笑而不語...
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推
05/30 09:41, 5年前 , 4F
合理價抓多少？
05/30 09:41, 4F
推
05/30 09:42, 5年前 , 5F
好像知道你說哪家
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推
05/30 09:42, 5年前 , 6F
郭文為新聞勒
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推
05/30 09:42, 5年前 , 7F
ROE不斷下滑代表投資回收越來越少.
05/30 09:42, 7F
推
05/30 09:43, 5年前 , 8F
丸惹
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05/30 09:44, 5年前 , 9F
這代表台積電這幾年拼命從10nm,7nm,7nm+,5nm....
05/30 09:44, 9F
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05/30 09:45, 5年前 , 10F
投資越來越大,但是回收比例越來越低?
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05/30 09:46, 5年前 , 11F
如果是這樣,那半導體製程盡頭很近了...
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05/30 09:46, 5年前 , 12F
應該說是量產製程盡頭.
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推
05/30 09:49, 5年前 , 13F
大概還可以撐兩三年沒問題
05/30 09:49, 13F
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05/30 09:49, 5年前 , 14F
看訂單的話，5年開始衰退，10年後落後
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05/30 09:50, 5年前 , 15F
如果沒改善的話，大概4這樣
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05/30 09:51, 5年前 , 16F
到時候不只是台積的問題，是全台的問題
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推
05/30 09:54, 5年前 , 17F
2016成長開始減緩吧
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05/30 09:55, 5年前 , 18F
但是你看高通intel 其實也差不多這樣子
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05/30 09:55, 5年前 , 19F
衰退落後不至於 頂多從成長股回到景氣循環股
05/30 09:55, 19F
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05/30 09:57, 5年前 , 20F
以高毛利的15倍本益比去算 200左右OK啦
05/30 09:57, 20F
推
05/30 10:01, 5年前 , 21F
太早解謎啦！至少放過空白防雷頁拔～
05/30 10:01, 21F
推
05/30 10:04, 5年前 , 22F
等本益比十倍來抄底
05/30 10:04, 22F
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05/30 10:05, 5年前 , 23F
台積電不行，你也不用想台灣可以多行了
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05/30 10:08, 5年前 , 24F
沒有永遠的龍頭
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推
05/30 10:10, 5年前 , 25F
從多家競爭 變近乎獨佔 就是2.5倍的價值
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05/30 10:11, 5年前 , 26F
這間是外資投資標的或是政府控盤工具
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05/30 10:12, 5年前 , 27F
看態勢以後大概剩下2到3家半導體代工廠，你覺得本益
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05/30 10:12, 5年前 , 28F
比高嗎？
05/30 10:12, 28F
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05/30 10:14, 5年前 , 29F
我以為股王沒在看基本面的
05/30 10:14, 29F
推
05/30 10:16, 5年前 , 30F
現在空下去年底數錢
05/30 10:16, 30F
推
05/30 10:19, 5年前 , 31F
沒防雷頁...過已經高階市場獨佔合理啦
05/30 10:19, 31F
推
05/30 10:19, 5年前 , 32F
amazon賺錢了沒？
05/30 10:19, 32F
推
05/30 10:19, 5年前 , 33F
只能說以前的台積電太便宜
05/30 10:19, 33F
推
05/30 10:21, 5年前 , 34F
那你看其他高價股有這麼賺嗎 酸GG?
05/30 10:21, 34F
推
05/30 10:22, 5年前 , 35F
把數據拉到2011,eps約5元，股價約70元，2018,eps約1
05/30 10:22, 35F
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05/30 10:22, 5年前 , 36F
3元，股價約250元。這eps跟股價成長的倍數就差不多
05/30 10:22, 36F
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05/30 10:23, 5年前 , 37F
數據都是自己看爽的，先畫靶再找適當數據
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推
05/30 10:23, 5年前 , 38F
超級印鈔機
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推
05/30 10:28, 5年前 , 39F
倍數哪有差不多
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05/30 10:28, 5年前 , 40F
70 250超過三倍 5 13三倍都不到
05/30 10:28, 40F
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05/30 10:30, 5年前 , 41F
呵呵，這檔是政府控盤跟外資提款跟存股息的。基本
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05/30 10:30, 5年前 , 42F
上本來就失真不少
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05/30 10:31, 5年前 , 43F
合理要怎麼看?
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05/30 10:31, 5年前 , 44F
一月份的法說就告訴你結果了，爛歸爛，要控盤護指
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05/30 10:31, 5年前 , 45F
數不拉高gg，大盤要怎麼漲？
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05/30 10:32, 5年前 , 46F
很多股票不也是營收爛卻炒翻天？
05/30 10:32, 46F
推
05/30 10:49, 5年前 , 47F
每個月營收那麼多的公司沒幾家，還能漲2.5倍的……
05/30 10:49, 47F
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05/30 10:49, 5年前 , 48F
我猜是2330
05/30 10:49, 48F
推
05/30 10:51, 5年前 , 49F
這家控指數用的阿。獲利能力和整體消費市場也有關係
05/30 10:51, 49F
→
05/30 10:51, 5年前 , 50F
，消費轉弱你要他好到哪去？不衰退就很猛了
05/30 10:51, 50F
推
05/30 11:02, 5年前 , 51F
台積拼命研發是迎接5G世代 貿易戰導致5G產品卡住
05/30 11:02, 51F
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05/30 11:03, 5年前 , 52F
資優生考太好還要被怪說大家都跟不上他 ㄎㄎ
05/30 11:03, 52F
推
05/30 11:18, 5年前 , 53F
成長股變傳產股也是有可能的
05/30 11:18, 53F
推
05/30 11:31, 5年前 , 54F
預計到3nm就到大瓶頸了
05/30 11:31, 54F
噓
05/30 11:32, 5年前 , 55F
你都在用落後指標看股票？？
05/30 11:32, 55F
推
05/30 11:38, 5年前 , 56F
台積電怎麼衰退 有競爭者幹掉他?
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05/30 11:38, 5年前 , 57F
還是地球人可以不用電子產品了?
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05/30 11:39, 5年前 , 58F
頂多就是成長性沒那麼高而已
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推
05/30 11:46, 5年前 , 59F
基本面和股價的相關性本來就是0
05/30 11:46, 59F
推
05/30 11:51, 5年前 , 60F
我看年營業額有8000億，猜台灣應該只有台積電這家
05/30 11:51, 60F
推
05/30 12:07, 5年前 , 61F
看營業額一兆又eps>10就秒猜台GG了，電子五哥eps沒
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→
05/30 12:07, 5年前 , 62F
一個可以打的
05/30 12:07, 62F
推
05/30 12:13, 5年前 , 63F
amd正在逼intel棄廠改代工，將來絕對不只1000元
05/30 12:13, 63F
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05/30 12:14, 5年前 , 64F
這趨勢已經啟動，而且不可逆
05/30 12:14, 64F
推
05/30 12:16, 5年前 , 65F
設計行銷vs製造，各有專攻，要兩樣都顧，很難
05/30 12:16, 65F
推
05/30 12:16, 5年前 , 66F
拼先進製程，看未來有沒有機會多拿一點市佔
05/30 12:16, 66F
推
05/30 12:37, 5年前 , 67F
折舊後會大賺 但前提是有新話題跟上
05/30 12:37, 67F
推
05/30 14:30, 5年前 , 68F
先進製程是贏者全拿的 intel的server有500億美元以
05/30 14:30, 68F
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05/30 14:30, 5年前 , 69F
上的市場等著GG去分呢..
05/30 14:30, 69F
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05/30 14:52, 5年前 , 70F
每年固定賺兩千億元的公司，營益率成長率0，那是值
05/30 14:52, 70F
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05/30 14:52, 5年前 , 71F
得投資還是不值得投資啊？
05/30 14:52, 71F
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05/30 22:03, 5年前 , 72F
台GG是景氣循環股 景氣榮景會結束的
05/30 22:03, 72F
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05/30 22:04, 5年前 , 73F
只是目前外資用台GG控盤 大概也不會讓它真的崩
05/30 22:04, 73F
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