Re: [爆卦] 中國宣布限制期貨了
標題大誤
期權=選擇權=option
期貨=future
上海證交所的50ETF選擇權是實物交割，
如果認購期權(=買權=call)持倉量太大，空方將沒有足夠的貨源履約，也就是所謂軋空，
很可能引發大混亂。
限倉措施是必要的，
何況這個規定也不是無中生有，而是一直都寫在交易規則裡的辦法。
* 台灣期交易所的股指選擇權是現金交割，所以沒有這個問題。
個股選擇權還是實物交割的時候，應該也有類似的規定。
※ 引述《opthr1215 (天天)》之銘言：
: ※ 引述《ad860830 (0000)》之銘言：
: : 【上交所：對2019年5月到期的上證50ETF認購期權合約限製開倉】
: : 截至2019年5月6日收盤，到期月份為2019年5月的未平倉上證50ETF認購期權
: : 合約數量為139.77萬張，對應的合約標的總數為上證50ETF流通總量的79.05%，
: : 超過75%。5月7日起，暫停到期月份為2019年5月的上證50ETF認購期權合約
: : 的買入開倉和賣出開倉（備兌開倉除外）。該比例下降至70%以下後，自次一
: : 交易日起可以買入開倉和賣出開倉。限製開倉期間，投資者仍可對該合約進
: : 行平倉交易。
: : http://news.cnstock.com/news,bwkx-201905-4371635.htm
: : 只能平倉耶
: 大戶基金的期貨是拿來對沖避險的，
: 現貨波動大的時候，當期現出現利差，可以拿期貨來反向套利。
: 那現在期貨不能建倉，表示現貨波動大的時候也沒辦法避險了，
: 就是比誰賣比較快就對了。
: 沒有期貨市場做反向套利的情況下，現貨利空時只能搶著賣&量縮，
: 市場上搶賣+量縮這種現象的極致就是跌停。
: 跌停對市場會是好事嗎？
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