[心得] 英國ETF分享 [ AGGU / VAGU ]

看板Foreign_Inv作者 (pat)時間5年前 (2020/11/08 12:18), 5年前編輯推噓6(6推 0噓 19→)
留言25則, 6人參與, 5年前最新討論串1/1
上一篇介紹了兩支美國國債的ETF 這一篇來介紹兩支很厲害的全球複合債的ETF 交易代碼 / 名稱 : AGGG / iShares Core Global Aggregate Bond UCITS ETF 交易代碼 / 名稱 : VAGU / Vanguard Global Aggregate Bond UCITS ETF (USD Hedged) 交易所 / ETF註冊地 : 皆為 倫敦交易所 / 愛爾蘭 資產規模 : 497 / 717 百萬美元 (2020/11/6) 總費用率 : 皆為 0.10% 追蹤指數 : AGGG / Bloomberg Barclays Global Aggregate Bond Index 追蹤指數 : VAGU / Bloomberg Barclays Global Aggregate Float Adjusted and Scaled Index 持債數量 : 5914 / 5518 配息頻率 : AGGG半年配 / VAGU不配息(累計) 為什麼說這兩支ETF很厲害呢? 因為它們持債真的都很全面 依年期來分 : 短債 / 中債 /長債 都有包含 依地區來分 : 全球 (美國比重最大, 約35~45%) 依種類來分 : 國債, 政府債, 公司債, 應有盡有 依評級來分 : AAA, AA, A, BBB (皆為投資級) 在美國我找不到類似的標的 (BNDW應該是最接近的) 但是, AGGG與VAGU有一個差異, 就是 "美元Hedged" 中文裡, Hedged經常被翻譯為"避險" 或是 "對沖", 字面上, 我覺得很難理解為什麼這兩個詞會是相同的意思, 所以就在此解釋一下 基本上, 如果你的基金以美元計價, 又去持有非美元計價的債劵 這個時候, 有兩個東西會影響你基金的淨值起伏 1. 非美元計價債劵的價格起伏 2. 美元與該非美元貨幣之間的匯率起伏 如果沒有Hedged, 1跟2 都會影響基金淨值 如果有Hedged, 只有1 會影響 (因為2的影響被Hedged掉了) 但是2的影響, 有時是正向, 有時是負向 (所以並不一定有Hedged就是比較好) 好, 那拉回本篇的主題, 我會不會讓這兩支ETF加入"投入市場"的組合 基本上, 我的答案是"不會" 因為這兩支ETF比較像是現金類的資產 (股票大漲,它不太漲, 股票大跌,也不太跌) 所以"投入市場"部分還是以"股票型ETF" + "長年期美國國債ETF"為主 有興趣的可以參考我上一篇的介紹 最後, 附上 iShares / Vanguard 官網的相關資訊如下 AGGU 持債 年期 / 評級 / 區域 / 種類 VAGU 持債 年期 / 評級 / 區域 / 種類 以上資料純屬個人心得分享, 僅供參考 不好意思, 看圖請移駕網頁版 https://phqb7882.blogspot.com/2020/11/etf-aggu-vagu.html -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 118.166.204.105 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1604809125.A.4A2.html
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11/08 13:08, 5年前 , 1F
aggu也是有避險喔，aggg才是沒避險
11/08 13:08, 1F
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11/08 13:09, 5年前 , 2F
然後全球債券怎麼會是現金類啊…波動和預期報酬比公債高啊
11/08 13:09, 2F
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11/08 13:10, 5年前 , 3F
當然如果你的目標是要買純長天期的話就沒辦法。
11/08 13:10, 3F
推
11/08 14:12, 5年前 , 4F
有沒有多拉基金？
11/08 14:12, 4F
※ 編輯: pppaaattt (118.167.232.219 臺灣), 11/08/2020 16:12:17
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11/08 16:15, 5年前 , 5F
感謝遠大指教,也修正了錯誤的地方
11/08 16:15, 5F
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11/08 16:19, 5年前 , 6F
因為我覺得它不會因為市場變動,導致市值大幅波動
11/08 16:19, 6F
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11/08 16:20, 5年前 , 7F
所以我把它歸在現金類
11/08 16:20, 7F
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11/08 16:20, 5年前 , 8F
同樣的道理,我也是把短年期的美國國債歸在現金類
11/08 16:20, 8F
※ 編輯: pppaaattt (118.167.232.219 臺灣), 11/08/2020 16:41:42
推
11/08 19:19, 5年前 , 9F
aggg3月的時候一度有跌10%，和現金或美國短公債還是有差
11/08 19:19, 9F
推
11/08 19:35, 5年前 , 10F
請問，如果每年海外投資的預算大約只有2萬鎂，用複委
11/08 19:35, 10F
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11/08 19:37, 5年前 , 11F
託下單，資產配置除了股票ETF，還建議納入債券ETF嗎?
11/08 19:37, 11F
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11/08 19:37, 5年前 , 12F
本來打算2萬鎂的預算全投入VWRA，現在猶豫該不該挪出
11/08 19:37, 12F
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11/08 19:39, 5年前 , 13F
部份資金來買全球債ETF?(資金不多，是否該集中火力?)
11/08 19:39, 13F
推
11/08 19:46, 5年前 , 14F
看過綠角一篇文章，股:債比 80:20/70:30 回測報酬率
11/08 19:46, 14F
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11/08 19:48, 5年前 , 15F
對比股票100%相對高一點，只是複委託的手續費....
11/08 19:48, 15F
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11/08 19:50, 5年前 , 16F
例:股70:債30 14000鎂:6000 成本高，也不好再平衡吧?
11/08 19:50, 16F
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11/08 20:19, 5年前 , 17F
注意一下回測區間，其實再平衡紅利比較常是負的。
11/08 20:19, 17F
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11/08 20:23, 5年前 , 18F
國際債券需不需避險，要避險什麼貨幣，想一想蠻有趣的。
11/08 20:23, 18F
推
11/08 20:28, 5年前 , 19F
https://reurl.cc/6lYQly 綠角財經筆記
11/08 20:28, 19F
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11/08 20:29, 5年前 , 20F
不同股債比率資產配置投資組合的實際成績-以美股為例
11/08 20:29, 20F
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11/08 20:32, 5年前 , 21F
再平衡涉及交易次數增多則成本增加，魯爸財經部落客
11/08 20:32, 21F
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11/08 20:34, 5年前 , 22F
建議每年要投入(賣出)的時間再去做平衡.....
11/08 20:34, 22F
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11/08 21:31, 5年前 , 23F
投資標的和回測區間都會影響各比例回測結果，直接拿
11/08 21:31, 23F
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11/08 21:31, 5年前 , 24F
部落格寫的結論不如自己回測決定
11/08 21:31, 24F
推
11/08 21:40, 5年前 , 25F
感謝提醒: 不同標的與區間會有回測不同的結果
11/08 21:40, 25F
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