[新聞] IC設計砍單大刀4Q續揮　閃避台積電直衝二線廠

看板Stock作者 (666NYCU666)時間1年前 (2022/08/23 16:49), 編輯推噓32(34推 2噓 26→)
留言62則, 49人參與, 1年前最新討論串1/1
原文標題： IC設計砍單大刀4Q續揮　閃避台積電直衝二線廠 原文連結：https://bit.ly/3Ag9Wg7 發布時間：2022-08-17 記者署名：陳玉娟／新竹 原文內容： 2022年以來PC、手機與TV等終端消費性電子產品需求急速反轉，半導體與電子供應鏈措手 不及，從終端品牌、通路到上游IC設計庫存爆倉衝擊下，砍單效應於第2季中起向上擴及 晶圓代工。 IC設計業者表示，儘管上下游供應鏈陸續釋出去化庫存與元氣恢復時程，希望能快速落底 進而重整回升，但其實最壞情況還沒過，IC設計庫存調整難度甚高，估計第4季因客戶延 後拉貨與砍單，將持續縮減晶圓代工訂單，仍以過往非長期合作的業者為先，如中芯、 GlobalFoundries(GF)、華虹與力積電等。 此波大刀未揮向台積電，關鍵在於擔憂脫隊即難歸隊，此情勢也已使得多家晶圓代工廠產 能利用率第4季將持續下滑，紛主動尋求客戶下單。 國際情勢變化劇烈，俄烏戰爭、通膨與地域性貿易衝突加劇，加上疫情所帶動的紅利已消 退，非民生必需的消費性電子產品買氣大跌，而在企業也撙節成本過冬策略下，商用市況 也未如預期熱絡。 雖然車用、工控、網通等產品需求依舊強勁，甚至部分仍供不應求，但整體電子與半導體 產業已體認到長達逾2年的供不應求歡樂派對已結束，從終端通路、品牌到半導體上游等 龐大供應鏈自第2季起庫存滿手、砍單與跌價地雷陸續引爆。 Android手機與NB、TV等產品買氣大跌，近期多家品牌業者面對現實，陸續揭露庫存爆倉 、跌價損失困境，其中，PC品牌、代工業者更已坦言供需恢復正常至少要3~4季；手機、 TV亦不樂觀，也因此在終端新品延後上市與舊品拉貨力道大減，首要目標現有去化庫存下 ，砍單效應也快速蔓延半導體產業鏈。 除了英特爾(Intel)、超微(AMD)與NVIDIA受到PC需求大減衝擊外，高通(Qualcomm)、聯發 科展望亦保守；而聯詠、奇景、天鈺、瑞鼎與敦泰等驅動IC業者整體出貨與業績亦大跌。 另在MCU方面，雖然工控與車用需求續強，但消費性產品比重高的業者，庫存明顯堆高， 如盛群直言整體庫存長達9個月，庫存調整需持續至2023上半，庫存逐步恢復健康水位。 IC設計業者表示，2021年下半大部分業者仍還是看好供不應求盛世將至2023年底，擔心拿 不到足夠的貨而錯失商機下，使得重複下單(overbooking)現象相當普遍，但始料未及的 是，需求反轉來得又急又快，大部分業者錯估情勢完全來不及因應，2022年第2季庫存爆 倉，不得不調整晶圓代工廠訂單，同時也開始重議長約或寧可違約。 而當中，眾廠砍單對象為二線代工業者，聯電、世界先進以8吋為主，中芯、GF、力積電 、華虹等多家業者更是優先減單標的。砍單大刀至第4季將持續揮舞，除了已提前預告落 底且仍有台積電眷顧的世界先進外，其他業者產能利用率將明顯下降。 值得注意的是，此波至年底大砍單，除了已難苦撐的小型業者外，IC設計業者大多皆未向 台積電修正訂單。 據了解，目前台積電7奈米以下高價先進製程產能利用率仍維持9成高檔，而22/28奈米、 90奈米、0.18/0.15 um及0.11/0.13um製程合佔營收逾2成的成熟製程，目前還是供不應求 。 此外，台積電2022年代工報價補漲，先進製程幾乎是獨霸市場，成熟製程目前與其他業者 價差不大，在考量良率、服務與長期合作關係，現在脫隊後，未來甚難歸隊，不僅將重新 排隊，且可能擠不進去，因此台積電成為此波砍單潮被IC設計業者排除對象。 IC設計業者指出，也因為眾廠砍單只向二、三線動刀下，台積電目前訂單能見度仍相當清 晰，雖頻傳蘋果(Apple)、NVIDIA、超微及英特爾因需求下滑或自身規劃而調整訂單，但 整體預訂產能規模並未縮減，或是有替代方案。 對台積電而言，終端需求急跌與客戶砍單策略並未撼動其展望目標，現下最擔心的還是地 緣政治風險所帶來的衝擊。 責任編輯：陳奭璁 心得/評論： 一線晶圓代工廠IC設計業者想重新議價 怕產能拿不回來所以不敢砍台積電的單 然後要優先砍二線代工廠的單 二線廠表示: -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 111.249.79.91 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1661244568.A.DF3.html
推
08/23 16:53, 1年前 , 1F
大盤跌停
08/23 16:53, 1F
推
08/23 16:54, 1年前 , 2F
二哥 三弟…..
08/23 16:54, 2F
推
08/23 16:54, 1年前 , 3F
我二弟天下無敵
08/23 16:54, 3F
→
08/23 16:55, 1年前 , 4F
PTT股神三個月前就預告了 早就清空看戲惹
08/23 16:55, 4F
推
08/23 16:56, 1年前 , 5F
二線本來就是吃GG做不完的單啊
08/23 16:56, 5F
推
08/23 16:58, 1年前 , 6F
需要砍到台積電的話那就真的丸子
08/23 16:58, 6F
推
08/23 16:58, 1年前 , 7F
嘻嘻
08/23 16:58, 7F
→
08/23 16:59, 1年前 , 8F
08/23 16:59, 8F
→
08/23 16:59, 1年前 , 9F
08/23 16:59, 9F
→
08/23 17:00, 1年前 , 10F
二弟 三弟 塵歸塵 土歸土
08/23 17:00, 10F
→
08/23 17:01, 1年前 , 11F
成熟製程GG的良率就是比較好
08/23 17:01, 11F
推
08/23 17:02, 1年前 , 12F
跌完升息 終於要跌財報了嗎
08/23 17:02, 12F
推
08/23 17:03, 1年前 , 13F
不可能 我二弟天下無敵
08/23 17:03, 13F
推
08/23 17:04, 1年前 , 14F
Ic設計 發哥今天還硬拉股價欸
08/23 17:04, 14F
推
08/23 17:08, 1年前 , 15F
不要害怕 這種早知道會發生的早就反應了
08/23 17:08, 15F
推
08/23 17:09, 1年前 , 16F
蘋果上調A15 下調A16 因為預期iPhone 14 Max銷量不
08/23 17:09, 16F
→
08/23 17:09, 1年前 , 17F
錯 大的訂單調整要等Q4快結束
08/23 17:09, 17F
推
08/23 17:10, 1年前 , 18F
不可能 二弟不過是跌了兩天就被說成垃圾
08/23 17:10, 18F
推
08/23 17:10, 1年前 , 19F
砍單議價->成本降低->噴
08/23 17:10, 19F
→
08/23 17:10, 1年前 , 20F
台積電如果先進製程UT鬆動 目前是估計要到明年Q1
08/23 17:10, 20F
→
08/23 17:10, 1年前 , 21F
這應該是聯發科噴的邏輯
08/23 17:10, 21F
→
08/23 17:12, 1年前 , 22F
發哥算了吧 他下游終端好幾家庫存堆高高的 成本低
08/23 17:12, 22F
→
08/23 17:12, 1年前 , 23F
了 但也賣不出去
08/23 17:12, 23F
→
08/23 17:20, 1年前 , 24F
排隊排到腳麻了怎麼辦
08/23 17:20, 24F
推
08/23 17:23, 1年前 , 25F
不敢砍單的原因之一是對豬屎屋施壓明年要繼續漲價
08/23 17:23, 25F
→
08/23 17:24, 1年前 , 26F
只剩大哥最強??
08/23 17:24, 26F
推
08/23 17:26, 1年前 , 27F
iphone14決定台G生死
08/23 17:26, 27F
推
08/23 17:28, 1年前 , 28F
GG肯定會影響 2線要降價了
08/23 17:28, 28F
推
08/23 17:28, 1年前 , 29F
就和排熱門遊樂設施
08/23 17:28, 29F
推
08/23 17:34, 1年前 , 30F
確實啊 亂砍的話台積電不會給妳下單
08/23 17:34, 30F
推
08/23 17:34, 1年前 , 31F
二弟天下無敵
08/23 17:34, 31F
推
08/23 17:38, 1年前 , 32F
景氣循環 嗚嗚
08/23 17:38, 32F
→
08/23 17:45, 1年前 , 33F
金融最後一棒的地位要換成gg了嗎？
08/23 17:45, 33F
推
08/23 17:47, 1年前 , 34F
我他媽終於等到沒瀏海的iphone了!!
08/23 17:47, 34F
噓
08/23 17:49, 1年前 , 35F
相信璜懂
08/23 17:49, 35F
→
08/23 17:54, 1年前 , 36F
華爾街預判GG掉營收好久了，什麼時候要掉營收啊
08/23 17:54, 36F
→
08/23 18:02, 1年前 , 37F
趕快砍到台gg 我要看血流成河
08/23 18:02, 37F
→
08/23 18:08, 1年前 , 38F
第三季訂單爆量
08/23 18:08, 38F
→
08/23 18:08, 1年前 , 39F
記者：3Q very much
08/23 18:08, 39F
推
08/23 18:10, 1年前 , 40F
那些二線廠缺貨的時候就亂漲價 eps 隨便就多好幾倍
08/23 18:10, 40F
→
08/23 18:10, 1年前 , 41F
但營收其實只增加一些 代表是靠漲價拉EPS 反觀台
08/23 18:10, 41F
→
08/23 18:10, 1年前 , 42F
積電品質最佳 單最多 卻沒漲 EPS增加是因為擴廠營
08/23 18:10, 42F
→
08/23 18:10, 1年前 , 43F
收大增多賺 不是靠漲價多賺 現在市況不好 那些fabl
08/23 18:10, 43F
→
08/23 18:10, 1年前 , 44F
ess當然只會留台積的 不僅品質好 行商也比較正派啊
08/23 18:10, 44F
推
08/23 18:15, 1年前 , 45F
08/23 18:15, 45F
推
08/23 18:20, 1年前 , 46F
高階產能利用率剩9成
08/23 18:20, 46F
噓
08/23 18:31, 1年前 , 47F
2303、5347和IC設計基本面真的差，籌碼亂又在高檔，
08/23 18:31, 47F
→
08/23 18:31, 1年前 , 48F
再跌30~50%也不意外；反之生技股安全很多。
08/23 18:31, 48F
推
08/23 18:32, 1年前 , 49F
仙境哭暈在廁所
08/23 18:32, 49F
推
08/23 18:40, 1年前 , 50F
拿2弟跟仙境還有力積比真的也很奇怪…他有點快自樹
08/23 18:40, 50F
→
08/23 18:40, 1年前 , 51F
一格了 大概就GF跟他比較相近吧
08/23 18:40, 51F
→
08/23 18:50, 1年前 , 52F
9500w就是出貨文
08/23 18:50, 52F
推
08/23 18:52, 1年前 , 53F
08/23 18:52, 53F
推
08/23 19:11, 1年前 , 54F
如果其他家大砍價，應該還是會被影響
08/23 19:11, 54F
推
08/23 19:37, 1年前 , 55F
聽曲博說GG就算是成熟製程大多是特殊IC，不是低階的
08/23 19:37, 55F
→
08/23 19:37, 1年前 , 56F
GG可以用高階綁低階
08/23 19:37, 56F
推
08/23 19:41, 1年前 , 57F
GG當初漲價也很慢
08/23 19:41, 57F
推
08/23 21:27, 1年前 , 58F
放心，還要擴廠的
08/23 21:27, 58F
推
08/23 22:37, 1年前 , 59F
三弟到底是仙境還是益得？
08/23 22:37, 59F
→
08/24 00:36, 1年前 , 60F
普誠在漲屁漲，槓
08/24 00:36, 60F
推
08/24 13:17, 1年前 , 61F
龍頭在這時優勢就出來了
08/24 13:17, 61F
推
08/24 14:29, 1年前 , 62F
iphone14如果具備touch ID功能應該會賣翻
08/24 14:29, 62F
‣ 更多 golang 的文章
文章代碼(AID): #1Z19IOtp (Stock)