[新聞] 蔡明彰觀點：航運鋼鐵急跌3成後兩種走法

看板Stock作者 (Nikon)時間2年前 (2021/07/14 22:12), 編輯推噓42(56推 14噓 38→)
留言108則, 89人參與, 2年前最新討論串1/1
原文標題：蔡明彰觀點：航運、鋼鐵急跌3成後兩種走法 原文連結：https://today.line.me/tw/v2/article/9aWj3R 發布時間：2021/7/14/21:00 (請以原文網頁/報紙之發布時間為準) 原文內容： 今天報告的主題是「航運、鋼鐵急跌 3 成後兩種走法」。 萬寶投顧蔡明彰強調，持股信心在平常是抽象的概念，但利空危機來襲，就會具體考驗投 資人。 今年上半年越南股市漲幅 70％，居全球第一，近來受疫情惡化，自高點來下跌逾 10％， 正在考驗市場信心，不過外資已有撤出跡象，理由是東南亞國家疫情難以控制，不僅越南 ，馬來西亞、印尼等生產活動都放緩，為下半年亞洲及全球經濟投下變數。 上半年全球股市漲幅第三的台股，目前跟隨美股創歷史高點的腳步，嘗試挑戰一萬八千點 重大關卡。台股與美股最大多頭力量是充沛資金，中長線應有更高價位，但短線要通過信 心測試，美國 6 月 CPI 5.4％、核心 CPI 4.5％，創 30 年來最大漲幅，通膨壓力破表 仍不會動搖聯準會持續 QE 的決心，預料在年底 12 月前不會收縮 QE。 週二美股四大指數都收黑，但跌幅平均在 0.5％以下。現階段台股信心測試是上半年漲 21％，是否漲太多，需要籌碼換手。但仔細分析，晶圓雙雄台積電 (2330-TW)、聯電 (2303-TW)，記憶體的華邦電(2344-TW)、旺宏(2337-TW)、南亞科(2408-TW) 績效沒有擊 敗大盤，台股漲勢集中在傳產的航運、鋼鐵，貨櫃三雄長榮 (2603-TW)、陽明(2609-TW) 、萬海(2615-TW)，即便近期自高點以下修分別 36％、32％、33％，今年來依然大漲 264 ％、457％、379％，鋼鐵的中鴻(2014-TW) 自高點來修正 24％，今年來仍大漲 221％， 的確漲很大。 於是持股信心大考驗展開，陽明在 4 月初 40 餘元價位，曾 20 分鐘撮合處置，但當時 價位很低，第一季 EPS 7.36 元就足以支撐價位，大戶持股信心堅強，處置期間陽明不跌 ，反而大漲。但是，現在長榮的 20 分鐘撮合處置，發生在 200 元，長榮估第二季 EPS 9 元、第三季 10 元以上，但以全年 EPS 估計 33 元計算的本益比已拉高，這次持股信 心難免動搖。再來牽動陽明現金增值訂價 182 元目前失守，是否辦不成現增，也會影響 整體航運的持股信心。 萬寶投顧蔡明彰強調，在關鍵時刻，要用大戶的角度看股價波動，貨櫃三雄價位最高，而 股本最小的萬海，週三盤中翻紅，大戶用意給予陽明向上比價空間，目的使陽明現增順利 完成，剩下長榮到下週二處置期結束，拿掉綑龍索，買盤不請自來，台航 (2617-TW)、裕 民(2606-TW) 近來召開股東會，都釋出散裝輪景氣今年大好的訊息。 中國爆買美國玉米，推升租金大漲，中型船租金 3 個月來飆升逾 1 倍，較去年同期大 漲 1.6 倍，創 11 年新高。不過，同樣散裝輪的四維航 (5608-TW)、慧洋 - KY(2637-TW)、台航、中航(2612-TW) 等今年來股價狂漲 100％～300％，近來自高點也普 遍修正 30％。 週三有特定買盤點火股本不到 20 億元的中航拉到漲停，顯然用意在於提振散裝輪持股信 心，很多人都擔心航運、鋼鐵是否尖頭反轉，股價一路走跌，假如當前台股就是天花板， 未來不再有高點，今年漲最凶的航運、鋼鐵就危險。 可是，看非電子的權值股，台塑四寶交出史上最強上半年財報，合計大賺 1,300 億元。 其中，南亞 (1303-TW) 上半年 EPS 5 元，全年估 8 元，本益比僅 10 倍，股價穩如泰 山。金控雙雄的國泰金 (2882-TW)、富邦金(2881-TW) 上半年 EPS 分別逾 6 元及 8 元 ，股價有強勁基本面支撐。 萬寶投顧蔡明彰強調，差別在於台塑四寶、金控雙雄，今年遠不如航運、鋼鐵熱門，不是 大戶進出的對象，但台塑四寶、金控雙雄，再加上晶圓雙雄的走穩，說明台股不會反轉， 結束多頭行情，於是航運、鋼鐵本波快速修正後還有行情，有兩種走法。 8 月中旬公告半年報後再創高，或是又見反彈。今年大戶在航運、鋼鐵大賺，對這兩大傳 產有難以割捨的情感。股市泡沫宛如啤酒泡沫，明知泡沫，仍要常常看。大戶必然會在這 次航運、鋼鐵急跌三成後出手搶反彈，搶反彈當然有風險，但大戶賭台股不會結束行情， 航運、鋼鐵未來究竟是再一波創高或右肩反彈，取決於電子股成交量佔比是否回升站穩五 成以上。 電子股成交量佔比週二回升至 52％，但週三又降回 43％，部分近來漲多的中小電子湧現 獲利了結賣壓，必須觀察週四台積電法說會結果，台積電今年初創 679 元天價後，整理 長達半年，如果法說的第三季財測、營收季增逾 10％，台積電可望帶領電子股真正重返 主流。 去年台積電第三季營收季增 14.7％，但當時有遠距商機，今年第三季營收季增 10％就是 不錯的展望。如果電子股成交佔比逾五成，不代表傳產股就遭資金排擠、一敗塗地。 今年不同去年，今年傳產的獲利遠超過去年，長榮估計今年狂賺 1,700 億元，比鴻海 (2317-TW) 估計賺進的 1,200 億元，多出 500 億元，中鋼 (2002-TW) 估計今年賺 700 億元，比聯電賺的 500 億元，多出 200 億元。 不比不知道，傳產今年這種賺錢不是年年有，因此未來電子及傳產形成台股雙主流的可能 性較大。傳產與電子雙主流就有不同的組合，台積電即便法說會有利多，但股價已提前反 映，帶領大盤攻克 18,000 點後將休息，變成跌深的航運、鋼鐵加上中小電子成下階段主 流，而近來以車用電子為主的中小電子波段漲幅已大，可望輪到另一批中小電子表現，尤 其是半年報 EPS 較好的個股。 心得/評論： ※必需填寫滿20字 剛剛熱騰騰看到的，版上說蔡明彰傳產看很準，順手分享一下。 看起來蔡還是滿樂觀的；傳產看明天台積法說完後市場反應囉 傳產:台積配置幾乎50:50，心情好複雜XD -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 220.141.11.142 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1626271935.A.402.html
推
07/14 22:12, 2年前 , 1F
我知道往上 或往下走
07/14 22:12, 1F
推
07/14 22:13, 2年前 , 2F
兩種走法，不是漲就是跌阿
07/14 22:13, 2F
噓
07/14 22:13, 2年前 , 3F
他的塑化在哪
07/14 22:13, 3F
→
07/14 22:13, 2年前 , 4F
這不是廢話嗎
07/14 22:13, 4F
推
07/14 22:13, 2年前 , 5F
07/14 22:13, 5F
→
07/14 22:13, 2年前 , 6F
dead money 不買
07/14 22:13, 6F
→
07/14 22:14, 2年前 , 7F
壯膽文一律都是利空 = =
07/14 22:14, 7F
推
07/14 22:14, 2年前 , 8F
貓咪都知道有三種走法 笑死
07/14 22:14, 8F
推
07/14 22:15, 2年前 , 9F
不是上就是下 這不是又說跟沒說一樣嗎
07/14 22:15, 9F
→
07/14 22:15, 2年前 , 10F
說廢話。我也知道不是往下就往上。
07/14 22:15, 10F
推
07/14 22:15, 2年前 , 11F
不是漲 就是跌 就這兩種
07/14 22:15, 11F
→
07/14 22:15, 2年前 , 12F
一種是漲一種是跌
07/14 22:15, 12F
推
07/14 22:15, 2年前 , 13F
不是三種嗎？漲、跌、平盤啊
07/14 22:15, 13F
推
07/14 22:15, 2年前 , 14F
綑龍索XDDDDDDDD
07/14 22:15, 14F
推
07/14 22:15, 2年前 , 15F
再跌幾根再說 8月還很久
07/14 22:15, 15F
推
07/14 22:16, 2年前 , 16F
蔡總 99塑化==
07/14 22:16, 16F
推
07/14 22:16, 2年前 , 17F
我之前都不信他 結果這次信 就挫賽了
07/14 22:16, 17F
推
07/14 22:16, 2年前 , 18F
只有漲停或是跌停
07/14 22:16, 18F
噓
07/14 22:17, 2年前 , 19F
他的塑化喊多久了
07/14 22:17, 19F
推
07/14 22:17, 2年前 , 20F
他很不愛台積電
07/14 22:17, 20F
→
07/14 22:18, 2年前 , 21F
99塑化、99造紙、99鋼鋼；ㄟ不是 他內文兩種走法都
07/14 22:18, 21F
推
07/14 22:18, 2年前 , 22F
蔡總99傳產
07/14 22:18, 22F
→
07/14 22:18, 2年前 , 23F
是漲阿= = 到底是不是傳產傻多呢 讓我們看下去= =
07/14 22:18, 23F
→
07/14 22:19, 2年前 , 24F
這麼厲害就不用當分析師了
07/14 22:19, 24F
噓
07/14 22:19, 2年前 , 25F
幹..廢話
07/14 22:19, 25F
推
07/14 22:20, 2年前 , 26F
他的兩種走法沒有跌，是再創新高或反彈，反正都是
07/14 22:20, 26F
→
07/14 22:20, 2年前 , 27F
漲
07/14 22:20, 27F
推
07/14 22:20, 2年前 , 28F
他是看多齁，一堆人不看內文
07/14 22:20, 28F
推
07/14 22:21, 2年前 , 29F
五成往下 五成往上
07/14 22:21, 29F
→
07/14 22:21, 2年前 , 30F
不懂的東西只好觀望了
07/14 22:21, 30F
推
07/14 22:21, 2年前 , 31F
他推塑化，隔天就開始烙賽
07/14 22:21, 31F
推
07/14 22:22, 2年前 , 32F
說廢話的.大概搞不清楚台股的處境吧
07/14 22:22, 32F
推
07/14 22:22, 2年前 , 33F
我中鴻買在19就是聽他建議買的
07/14 22:22, 33F
→
07/14 22:22, 2年前 , 34F
就你蔡最聰明，兩種走法
07/14 22:22, 34F
→
07/14 22:22, 2年前 , 35F
傳產跟電子資金要平均阿.你搶我.我搶你.整個盤亂七
07/14 22:22, 35F
→
07/14 22:22, 2年前 , 36F
八糟
07/14 22:22, 36F
推
07/14 22:23, 2年前 , 37F
是傳產跟台積 不是傳產跟電子
07/14 22:23, 37F
推
07/14 22:23, 2年前 , 38F
我也知道兩種走法：一種向上 一種向下
07/14 22:23, 38F
推
07/14 22:23, 2年前 , 39F
主力484開始恐慌信心喊話了？ 但是明天依然是法人
07/14 22:23, 39F
還有 29 則推文
推
07/14 22:44, 2年前 , 69F
還好這次沒點塑化
07/14 22:44, 69F
→
07/14 22:44, 2年前 , 70F
有講跟沒講一樣 湊時數拖台錢領通告費
07/14 22:44, 70F
→
07/14 22:45, 2年前 , 71F
我知道，一種跌，另一種漲
07/14 22:45, 71F
推
07/14 22:46, 2年前 , 72F
他被傳產套慘了
07/14 22:46, 72F
推
07/14 22:54, 2年前 , 73F
他這3個禮拜喊的都慘跌
07/14 22:54, 73F
推
07/14 22:54, 2年前 , 74F
穩跌了，勸世來了，趕快空把握機會
07/14 22:54, 74F
推
07/14 22:55, 2年前 , 75F
散裝不是沒基本面，只是股價被貨櫃帶得太高了
07/14 22:55, 75F
噓
07/14 23:09, 2年前 , 76F
好好的去教電子學啦
07/14 23:09, 76F
→
07/14 23:11, 2年前 , 77F
不是上漲 就是下跌
07/14 23:11, 77F
噓
07/14 23:14, 2年前 , 78F
廢 他不是很愛說塑化 現在怎麼不說了？
07/14 23:14, 78F
推
07/14 23:19, 2年前 , 79F
紡織也bang 不見了
07/14 23:19, 79F
推
07/14 23:19, 2年前 , 80F
他今天節目有講到台塑四寶
07/14 23:19, 80F
推
07/14 23:20, 2年前 , 81F
塑化就是還沒發動而已 大家有點耐性好嗎
07/14 23:20, 81F
噓
07/14 23:21, 2年前 , 82F
不是漲就是跌 我超神
07/14 23:21, 82F
→
07/14 23:29, 2年前 , 83F
鋼鐵蠻準的，但航運和塑化有點反指標
07/14 23:29, 83F
推
07/14 23:33, 2年前 , 84F
什麼右肩？老輸都說尖頭反轉了啦
07/14 23:33, 84F
→
07/15 00:04, 2年前 , 85F
我只知道雙喵一定是向下
07/15 00:04, 85F
噓
07/15 00:12, 2年前 , 86F
兩種 往上 往下
07/15 00:12, 86F
推
07/15 00:46, 2年前 , 87F
美股都在漲蘋果了，還在傳產
07/15 00:46, 87F
推
07/15 01:26, 2年前 , 88F
說廢話的是不是沒看內文明明寫了很多分析
07/15 01:26, 88F
推
07/15 01:33, 2年前 , 89F
之前塑化漲完隔日沖倒貨他就恭喜會員波段獲利了結，
07/15 01:33, 89F
→
07/15 01:33, 2年前 , 90F
放棄塑化的意思了吧
07/15 01:33, 90F
推
07/15 01:37, 2年前 , 91F
白話文: 泡沫不破就往上，泡沫破了就往下，完畢
07/15 01:37, 91F
推
07/15 01:39, 2年前 , 92F
兩種走法：漲或跌
07/15 01:39, 92F
噓
07/15 05:00, 2年前 , 93F
前天看阿娟聽他們的去買航運搶反彈已經吃兩根停板了
07/15 05:00, 93F
推
07/15 05:15, 2年前 , 94F
他鋼鐵都沒在停利，有些觀點還是聽聽，有些有用有
07/15 05:15, 94F
→
07/15 05:15, 2年前 , 95F
些沒用
07/15 05:15, 95F
→
07/15 05:15, 2年前 , 96F
要推也不是前幾天再推
07/15 05:15, 96F
→
07/15 06:40, 2年前 , 97F
我知道兩種 不是漲就是跌
07/15 06:40, 97F
噓
07/15 07:41, 2年前 , 98F
哀
07/15 07:41, 98F
噓
07/15 07:47, 2年前 , 99F
講的很好啊 只是沒人接手怎辦xD
07/15 07:47, 99F
噓
07/15 07:56, 2年前 , 100F
一大篇廢話
07/15 07:56, 100F
推
07/15 08:18, 2年前 , 101F
幹他媽股海冥燈蔡總
07/15 08:18, 101F
推
07/15 08:30, 2年前 , 102F
所以說一堆酸民不當分析師 原來都賺爆 每個對賬單
07/15 08:30, 102F
→
07/15 08:30, 2年前 , 103F
拿出來獲利都打敗大盤 高手高手
07/15 08:30, 103F
→
07/15 08:30, 2年前 , 104F
說他講廢話的 發篇文章來給笑一下
07/15 08:30, 104F
推
07/15 08:38, 2年前 , 105F
所以我說那個塑化呢
07/15 08:38, 105F
推
07/15 11:22, 2年前 , 106F
哈哈哈哈 看看樓上
07/15 11:22, 106F
推
07/15 13:18, 2年前 , 107F
他好準
07/15 13:18, 107F
推
07/15 23:41, 2年前 , 108F
鴻海獲利能力就別提了
07/15 23:41, 108F
‣ 更多 P7700 的文章
文章代碼(AID): #1Wxl2_G2 (Stock)