[問題] Panel data估計方法的問題
Panel data的估計方法，關於fixed effect和random effect基本上是兩大核心問題。
我的研究主題是想看看 國民所得(X1)和出口貿易(X2) 對於 薪資水準(Y)的效果，資料是
5個國家別和3年的型態。
我試過將ols模式加掛國家別和年度的虛擬變數，估計出來的X1和X2係數值和使用fixed
effect估計方法的結果一致。
我是使用STATA的"xtreg y x1 x2, fe"指令。如果我用"xtreg y x1 x2, re"指令
跑random effect，當然X1和X2係數值和fixed effect不一樣。
也就是說，(1)式和(2)式的x1和x2係數會一模一樣，但是(3)式就不一樣了。
(1) ols y x1 x2 Dcty1 Dcty2 Dcty3 Dcty4 Dyr1 Dyr2
(2) xtreg y x1 x2, fe
(3) xtreg y x1 x2, re
但是如果我用random effect加掛虛擬變數，也就是說，
(4) xtreg y x1 x2 Dcty1 Dcty2 Dcty3 Dcty4 Dyr1 Dyr2, re
(4)式的x1和x2係數和(1)式居然一模一樣。
這就是我的問題所在了，因為我實在想不透該如何解釋這種現象，有勞各位先進了。
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