[問題] 如何避免正價差下多頭避險後價差收斂損失
各位板上的高手大家安安
小弟資質駑鈍 前個月去面試衍生性金融商品相關的職缺時
被面試官問了一題
如何處理or避免在正價差下進行遠月多頭避險下,正價差收斂所造成的損失
小弟當下沒有回答出來
目前的想法是既然收斂 那就表示基差轉強 避險失敗
也就是到期後的價格<原本買進的價格
小弟現在想到的方法 大概是Sell call 搭配買進遠月期
但假設是進行避險那麼最主要目的應該是把價格的波動控制在可預期的範圍內
就算避險效果不如預期 但至少有達成目的
還望高手幫忙解惑 萬分感謝!
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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 36.230.146.204 (臺灣)
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回s大 曝險部位需要做多頭避險 不是現貨做多 他的原問句大概就是文中第四行
沒有給其他狀況 或是商品
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/10/2020 22:12:24
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/10/2020 22:16:43
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感謝Opp大 面試官主要是做option相關業務 所以應該是做複合的option賣方
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/10/2020 22:27:11
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我本來的想法Sell call的履約價是介於現貨跟期貨之間
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/10/2020 22:28:17
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了解 感謝樓上幾位大大幫忙解惑!
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/10/2020 23:32:12
推 Ebergies: 不太懂,不過既然有正價差,不就買現貨賣期貨?
他是未來有需求所以要避險 不是認為正價差過大想套利 所以應該不能這樣做 09/11 00:13
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他沒給答案 有的話我就不會上來問了QQ
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/11/2020 13:07:18
※ 編輯: jerry5020 (36.230.146.204 臺灣), 09/11/2020 13:07:50
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