Re: [心得] 重壓美國 vs 分散世界已刪文

看板Foreign_Inv作者 (刺蝟哲學)時間3年前 (2022/07/22 13:25), 3年前編輯推噓5(5推 0噓 10→)
留言15則, 7人參與, 3年前最新討論串18/23 (看更多)
用報酬率的觀點來看投資配置就已經是錯誤的前提了 換個例子想重壓股票還是分散債券? 不論用各種算法回測股票的報酬率一定是優於債券 那為什麼還要配置債券 就是為了分散風險 每個人承受風險的能力不同 自然配置債券的比例也不同 沒有標準答案 同樣的投資單一國家就是有一定風險 比方說匯率、政策、內亂外患 所以分散風險到不會被單一國家影響的地區 同樣的理論也適用成長型和價值型股票 凡是分類出現 必然就是分配到不同的分類可以降低風險 如果風險承受能力特別高 不想配置債券 不想配置非美市場 沒有所謂優劣之分 就像偏好價值低估的股票 跟偏好殖利率高的股票 都只是個人偏好而已 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 218.173.4.67 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1658467515.A.AD3.html ※ 編輯: hawick (218.173.4.67 臺灣), 07/22/2022 13:27:50
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07/22 13:29, 3年前 , 1F
兩個的不同在債券的預期報酬低於股票，但美股非美股不是。
07/22 13:29, 1F
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07/22 13:33, 3年前 , 2F
所以不只是風險選擇，而是牽涉到對市場的看法。
07/22 13:33, 2F
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07/22 13:43, 3年前 , 3F
如果共識是押美股風險大，但預期報酬高，那才會是風險選擇
07/22 13:43, 3F
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07/22 13:44, 3年前 , 4F
反之如果共識是預期報酬一樣，那自然是分散風險有利。
07/22 13:44, 4F
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07/22 13:44, 3年前 , 5F
但目前就是這點沒共識，所以不會和債券配置的狀況一樣。
07/22 13:44, 5F
推
07/22 15:04, 3年前 , 6F
根據效率前緣的那張圖 通常風險分散了之後再槓桿上去
07/22 15:04, 6F
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07/22 15:04, 3年前 , 7F
在同樣風險下會比單押有較高報酬率
07/22 15:04, 7F
推
07/22 15:15, 3年前 , 8F
我也覺得寧可槓桿VT，會比單壓VTI好
07/22 15:15, 8F
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07/22 17:55, 3年前 , 9F
這無聊話題還沒結束喔
07/22 17:55, 9F
推
07/22 18:48, 3年前 , 10F
槓桿上去只是報酬好看, MDD很容易炸掉(實戰會抱不住).
07/22 18:48, 10F
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07/22 18:48, 3年前 , 11F
去回測SPY、QQQ和SSO的組合, SSO報酬最佳, 但MDD很高.
07/22 18:48, 11F
推
07/22 19:41, 3年前 , 12F
本來想說點什麼的。。。還是算了
07/22 19:41, 12F
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07/22 19:41, 3年前 , 13F
只推9樓
07/22 19:41, 13F
推
07/22 19:51, 3年前 , 14F
不就太無聊才會在這算可以提升多少% 跟公司無聊生產會議
07/22 19:51, 14F
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07/22 19:51, 3年前 , 15F
差不多了 建議打住吧
07/22 19:51, 15F
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